國內首家造船公司台灣國際造船(2208)預定12月22日掛牌上市,今(26)日起三天進行上市承銷案股票競價拍賣作業,預定釋股比率約51到55%,底拍價格每股13.31元,若以底價估算,本次競拍總金額高達29億元,為年底最大上市承銷案。 台船昨日舉行上市前法說,不過受全球經濟景氣疲弱,根據clarkson預估,貨櫃景氣供給過剩問題,至少2010年才會比較改善,法人甚或原先有投資意願的公司均保守評估人事、產業景氣及占股權約18%的員工工會影響等疑慮,私下反應不如以往熱絡。 且目前僅傳出中鋼及台肥有意斥資3億元參與台船ipo,反而與造船業息息相關的海運航商如陽明、萬海等並未有太大動作,氣氛相當詭譎。 台船本次承銷額度包括預計競拍股數約1.32億股及公開申購約8,800萬股,12月4日開標。 台船前10月營收約293.84億元,年增率25.59%,前三季稅後淨利20.93億元,年減7.8%,每股稅後盈餘3.14元,公司內部評估,股利政策將朝向配發1元現金股利目標努力。 不過值得注意的,台船再生計畫中需提列員工退休費用高達94.76億元,去年共提列22.85億元,目前已提列47億元,若順利完成民營化,第四季仍有約25到26億元費用需提列,將全數以盈餘提列,恐將吃掉大部分前三季累計獲利。富邦投顧預估,台船今年稅後淨利約10.55億元,每股稅後盈餘1.58元。 董事長鄭文隆昨日表示,公司年產量占全球約1%,目前手中訂單已掌握至2012年,其中商船訂單58艘、軍艦中的飛彈快艇30艘,總金額達1200億元。 外界關心造船市場轉淡,目前包括韓國後段船廠已出現撤單情況,鄭文隆說,公司訂單掌握到2012年,唯一風險就在撤單,撤單情況永遠都有可能性,但目前並未聽到客戶有此要求。 台船也指出,公司客戶包括陽明、萬海等國內大船東,國外客戶則有日本丸紅、以色列zim、德國peter deohle等,均為信譽良好船東,撤單情況風險小。目前包括中油、德國peter deohle、日本等等航商仍持續有洽商訂單動作,且若遇到取消訂單情況,可彈性成立航運部。 |